3バケット老後資金戦略 計算機

老後資金を、必要になる時期ごとに分ける方法です。安全バケットには今後1〜3年分の生活費を現金に近い投資で保有し、毎月ここから取り崩します。安定バケットにはその後の数年分を、債券ファンドやバランス型ファンドなど中程度のリスクの投資で保有します。成長バケットには残りのすべてを株式で保有します。年月とともに、お金は成長→安定→安全へと流れ落ちていきます。

年に1回、安定バケットが安全バケットを目標額まで補充します。次に、相場が良い年だった場合にのみ、成長バケットが安定バケットを目標額まで補充します。悪い年だった場合は、成長バケットには手を付けずに回復を待ち、安定バケットだけで安全バケットの補充を続けます。目標額を超えて増えたバケットは、余剰分を1つ上のリスクのバケットへ送ります。

相場の低迷が安定バケットのもつ期間より長く続くと、それでも安全バケットには資金が必要なため、価格が安くても株式を売らなければなりません。これが強制売却で、この戦略が避けようとしているまさにその事態です。強制売却が発生した場合は、安定バケットの年数を増やすか、より短い回復期間で試してみてください。

「前年がプラスだった」は、株式が上昇した年からすぐに成長バケットからの補充を始めます。安定バケットはより満たされた状態に保たれますが、完全に回復する前に株式の一部を売ることになります。「相場が最高値に戻った」は、株式が以前の高値に戻るまで待ちます。成長バケットをよりよく守れますが、安定バケットがより長く減り続けます。同じ暴落条件で両方を試して、結果を比べてみてください。

それが最悪のケースで、「リターンの順序リスク」と呼ばれます。早い時期に相場が下落すると、成長バケットが最も大きく、しかも何十年も取り崩しが残っています。同じ暴落でも15年後なら、通常はダメージがずっと小さくなります。暴落の年齢を動かして違いを確認してみてください。

はい。それぞれ年齢・下落率・回復期間を設定して、最大5回の暴落を追加できます。連続する暴落こそが安定バケットの本当の試練です。最初の暴落から完全に回復する前に2回目が来ると、成長バケットが以前の高値を下回る期間が長くなり、補充される前に安定バケットが尽きるおそれがあります。

一般的な配分は、安全バケットに1〜3年分、安定バケットに3〜7年分です。合わせて、典型的な相場下落とその回復期間をカバーできるのが望ましいでしょう。年数を増やすほど強制売却は減りますが、成長バケットが小さくなり、長期的なリターンは下がります。

2バケット戦略は、相場に関係なく決まったスケジュールで成長バケットから直接安全バケットを補充します。3バケット戦略は間に安定バケットを置くため、株式を売るのは良い年の後だけで、悪い年は中間のバケットがカバーします。管理の手間は少し増えますが、暴落への耐性は高くなります。同じ資金額でSIPCafeの2バケット戦略計算機も試して比較してみてください。

いいえ。各バケットには固定の年間利回りを使っており、暴落シナリオは予測ではなく単純な「もしも」の想定です。実際の相場は何度も下落することがあり、回復も速かったり遅かったりします。結果は計画の目安であり、約束ではありません。

安全バケットには、いつでも引き出せる現金に近いお金を入れます。普通預金、MMF、短期の定期預金などです。安定バケットには、株式市場が下落しても持ちこたえる中程度のリスクの商品を入れます。債券ファンド、債券、保守的なバランスファンドなどです。成長バケットには、長期で運用する分散された株式を入れます。入力する利回りは、これらの商品で現実的に見込める水準に合わせましょう。